１．１ 本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證本報告所載資料不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。本年度報告摘要摘自年度報告全文，投資者欲了解詳細內容，應閱讀年度報告全文。
�。保� 沒有董事、監事、高級管理人員聲明對年度報告內容的真實性、準確性和完整性無法保證或存在異議。
�。保� 所有董事均已出席審議本次年報的董事會會議。
１．４ 北京京都天華會計師事務所有限責任公司為本公司２００８年度財務報告出具了標準無保留意見的審計報告。
１．５ 公司負責人姜俊賢、主管會計工作負責人邢穎、財務總監葉新年及會計機構負責人（會計主管人員）丁倩聲明：保證年度報告中財務報告的真實、完整。
§２ 公司基本情況簡介
�。玻� 基本情況簡介
２．２ 聯系人和聯系方式
§３ 會計數據和業務數據摘要
�。常� 主要會計數據
單位：（人民幣）元
�。常� 主要財務指標
單位：（人民幣）元
非經常性損益項目
√ 適用 □ 不適用
單位：（人民幣）元
３．３ 境內外會計準則差異
□ 適用 √ 不適用
§４ 股本變動及股東情況
�。矗� 股份變動情況表
單位：股
限售股份變動情況表
單位：股
�。矗� 前１０名股東、前１０名無限售條件股東持股情況表
單位：股
�。矗� 控股股東及實際控制人情況介紹
�。矗常� 控股股東及實際控制人變更情況
□ 適用 √ 不適用
�。矗常� 控股股東及實際控制人具體情況介紹
�。矗常� 公司與實際控制人之間的產權及控制關系的方框圖
§５ 董事、監事和高級管理人員
�。担� 董事、監事和高級管理人員持股變動及報酬情況
董事、監事、高級管理人員報告期內被授予的股權激勵情況
□ 適用 √ 不適用
�。担� 董事出席董事會會議情況
連續兩次未親自出席董事會會議的說明
§６ 董事會報告
�。叮� 管理層討論與分析
一、報告期內公司經營情況的回顧
�。ㄒ唬┕緢蟾嫫趦瓤傮w經營情況
�。玻埃埃改晔桥e世矚目的奧運之年，是公司上市后的第一個完整年度，也是公司當期三年規劃中的最后一年。在面臨繁重經營任務的情況下，董事會勤勉盡職，銳意進取，較好地履行了職責。本年度，公司積極主動地適應瞬息萬變的市場狀況，抓住有利機遇，目標一致，團結一心，克服困難，真抓實干，提前超額完成年度經營預算，在建設募投項目、健全公司內部控制、擴大品牌影響力等諸多方面圓滿地完成了既定任務，使公司的競爭力不斷增強，為難忘的２００８年劃上了圓滿的句號。
�。玻埃埃改曛饕洜I指標的完成情況：
�。玻埃埃改辏緦崿F營業收入１１１，２０７．６２ 萬元，較上年增加１９，５４５．９９ 萬元，同比增長２１．３２％；實現利潤總額１０，５６１．６０ 萬元，較上年增加 ３５７．９１ 萬元，同比增長３．５１％；實現凈利潤７，８８３．５２ 萬元，較上年增加１，０５３．００ 萬元，同比增長１５．４２％。實現歸屬于母公司凈利潤 ７，５６５．１３ 萬元，較上年增加１，１３３．１３ 萬元，同比增長１７．６２％。全年接待賓客４１６萬人次，同比增長７．７７％�？鄢墙洺Ｐ該p益后全面攤薄凈資產收益率為１０．７９％，較２００７年度增加２．７４個百分點�；久抗墒找鏋椋埃担常矗丛�，較２００７年度的０．５９２５略有降低，主要原因是２００７年１１月公司上市發行了３６００萬股，２００８年全年攤薄所致。
主要會計數據及財務指標變動情況表：
在取得良好經濟效益的同時，公司亦獲得了多項榮譽：被北京日報、北京商業聯合會評為“北京十大商業品牌”；被中國商業聯合會、中國烹飪協會評為“餐飲百強企業”；分別被中國商業聯合會、中國飯店協會授予“改革開放３０年功勛企業”榮譽稱號；被首都文明辦評為“首都文明單位”，取得了良好的社會反響。
�。玻埃埃改甑谋本⿰W運會，公司承擔了奧運餐飲服務供應商的重任。為切實做好奧運期間食品生產供應，保障食品安全，公司全面建立起更加完善的各類管理制度、工作程序和應急預案；在原材料的采購上，做到了鴨源從孵化到餐桌的可追溯體系，實現了奧運專供商品的一條龍服務，確保了奧運食品安全。為奧運會餐飲零失誤、零投訴、零事故做出了自己的貢獻。在奧運會期間，公司加大員工培訓力度，大大提高了員工的崗位技能水平；推出了創新、營養、美味的奧運菜品；在為奧運服務的全過程中，集團規范了服務人員的操作規范，為集中到來的奧運貴賓提供了完美的服務；殘奧會期間，公司所屬企業還專為盲人顧客推出了盲文菜單，受到各級領導和社會各界的好評。在為奧運會服務的過程中，公司全體員工牢記職責，盡心盡力，以高度的政治責任感和良好的專業化水平，展示了全聚德人的風采，為北京爭了光，為中國爭了光，受到了上級領導的充分肯定，贏得了奧運官員、運動員、媒體和海內外賓朋的高度贊揚。
公司非常關注宏觀經濟的變化對餐飲業的影響，高端商務宴請市場萎縮和國外來華青島旅游(www.quqingdao.com)人數下降，同時居民消費意愿有所降低，這對于公司的營業收入都形成了不利的影響；但“全聚德”是一個擁有一百余年歷史的老品牌，有著深厚的文化底蘊和高度的品牌認知度，而且北京是公司主要業務集中地，受金融危機的影響相對滯后且較小。因此，２００９年公司將在２００８年較好業績的基礎上采取穩健經營策略，公司業績較去年不會出現大幅波動，但京外子公司的營業收入和經營業績可能將受到一定程度的影響。
�。ǘ┕局鳡I業務及其經營狀況分析
�。保鳡I業務范圍
本公司主營業務為餐飲服務及食品加工銷售等，餐飲服務方面主要提供以 “全聚德”烤鴨為代表的“全鴨席”系列菜品為主的高檔餐飲服務，以及公司旗下以經營“滿漢全席”為特色的仿膳飯莊、以經營“蔥燒海參”為代表的高檔魯菜的豐澤園飯店和以經營“京派”特色川菜的四川飯店提供的中高檔餐飲服務。公司經營模式為連鎖經營。
公司擁有生產北京鴨生、熟制品為主的肉食品生產基地和以生產面食品、專用調料為主的面食品生產基地，以及以物流配送及產品銷售業務為主的北京全聚德配送中心。三元金星作為公司的肉食品生產基地，主要生產烤鴨原料———鴨坯，以及全聚德真空包裝和系列熟食產品。仿膳基地作為公司的面食品生產基地，主要生產荷葉餅、甜面醬等烤鴨輔料，以及月餅、元宵等傳統面食品。配送中心作為公司的物流基地，承擔著向公司下屬各直營及連鎖企業配送貨品的任務，同時向商場和超市銷售真空包裝烤鴨和面食品等。
截止２００８年１２月３１日，公司在北京、上海、重慶、長春、青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)、哈爾濱等地擁有“全聚德”品牌直營店１４家、“仿膳”品牌直營店１ 家，“豐澤園”品牌直營店２ 家，“四川飯店”品牌直營店２ 家。同時公司還擁有大陸地區“全聚德”特許加盟店５４家和海外“全聚德”特許加盟店６家。
報告期內，公司新開直營店５家，分別是：北京全聚德雙井店、北京全聚德通州店、北京王府井四川飯店、全聚德青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)店和全聚德哈爾濱店；新開海外特許店１家———澳大利亞墨爾本店。報告期內，公司簽訂了合作合同２家，分別是：鄭州項目合同、北京雙榆樹項目合同；簽訂合作意向２家，分別是：北京望京項目合作意向書、貴陽項目合作意向書。
�。玻鳡I業務產品、地區經營情況
�。ǎ保┕竞喜⒖趶礁鞔箢悹I業收入和營業成本、毛利率的構成情況如下表：
從上表可以看出，公司餐飲業務和商品銷售業務的收入都有較大增長，成本與收入同增，而毛利率水平較去年略有提高，維持在一個較高水平。
毛利率變動情況如下表：
�。ǎ玻┕局鳡I業務各地區分布情況：
�。常饕⿷�、客戶情況
報告期內，本公司前五名客戶營業收入總額為７，２４５．３０萬元，占本公司全部營業收入的６．５２％。公司向前五名供應商采購金額合計１３，２１２．６２萬元，占公司年度采購總額的２６．２３％。
主要供應商及客戶情況：
�。矗畷嬛贫葘嵤┣闆r
報告期內，公司不存在會計政策、會計估計變更，也不存在重要的前期差錯更正。
�。ㄈ﹫蟾嫫趦荣Y產狀況
�。保局饕Y產構成
（１）報告期及上年同期公司各項資產占總資產比重及增減幅度如下：
由于２００８年募集資金項目的投入較多，長期資產占總資產比重有一定程度的上升，負債占總資產比重下降３．５１個百分點，具體如下：
Ａ貨幣資金：貨幣資金所占總資產比重期末比年初減少１４．４４個百分點，主要因為公司按進度使用了大量的募集資金。
�。鹿潭ㄙY產：固定資產所占總資產比重較去年增加９．１２個百分點，主要是由于公司在２００８年度中開展募集資金項目，新開了青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)、哈爾濱兩家外地企業，以及雙井店、通州店和王府井四川飯店三家北京企業，改造裝修了前門店、豐澤園飯店，擴建了王府井店等。
公司采用歷史成本計量資產價值，投資性房地產也采用成本模式計量。
（２）資產構成變動情況
�。ǎ常┐尕涀儎忧闆r
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�。ǎ担﹥攤芰Ψ治�
（６）資產營運能力分析
�。玻墙洜I性損益情況
３．期間費用、所得稅分析
（１）營業收入：公司營業收入同比上升２１．３２％，主要是在２００８年新建了青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)、哈爾濱、雙井、通州、四川飯店王府井店５家餐飲門店，同時前門店在２００８年８月７日重張開業，以上因素使得公司２００８年收入增長較快。
�。ǎ玻I業成本：公司營業成本同比上升２１．０１％，主要原因是成本隨收入的上升而上升，并且公司毛利率較去年變化不大。
（３）銷售費用：銷售費用的增加與營業收入的增加幅度基本相符。
�。ǎ矗┕芾碣M用：主要原因一是新開餐飲門店五家，開辦費等相應費用較往年增多；二是因為新勞動法的執行使企業職工福利方面支出增加。
�。ǎ担┴攧召M用：２００８年公司財務費用較２００７年下降９．２８％，原因一是公司董事會在２００８年８月通過了用募集資金補充流動資金的議案，從而相對減少了公司財務費用的支出；二是２００８年度央行共降息５次，一年期貸款利率由２００７年末７．４７％ 降至２００８年末５．３１％。
（四）公司經營活動、投資活動和籌資活動產生的現金流量的構成情況及分析
公司經營活動產生的現金凈流量為１１，９５０．６３萬元，比去年同期增加１７０．４７萬元，增幅為１．４５％；投資活動產生的現金凈流量為－１８，６５５．６４萬元，比去年同期減少１１，３０８．３３萬元，降幅為１５３．９１％；籌資活動產生的現金凈流量為－９，５４８．３１萬元；比去年同期減少４０，０２２．９２萬元，降幅為１３１．３３％；主要差異因素為：
１．經營活動現金凈流量同比增長１．４５％，公司營業收入雖然增長較多，但付現成本和付現費用同時增加，公司經營活動現金凈流量同公司２００８年度利潤總額較２００７年度增長幅度基本相符。
�。玻顿Y活動現金凈流量同比下降１５３．９１％，主要原因是在２００８年度募集資金和非募集資金項目按投資計劃相繼啟動，使得裝修購置固定資產等數額較２００７年增長較多。
３．籌資活動現金凈流量同比下降１３１．３３％，主要原因是公司在２００７年１１月２０日成功上市發行３６００萬股，取得募集資金凈額３８８０４．０１萬元，２００８年度沒有新募集資金額，使得２００８年籌資活動現金凈流量同比下降１３１．３３％。
（五）公司設備利用情況、訂單的獲取情況、產品的銷售或積壓情況、主要技術人員變動情況
報告期內公司生產設備運行良好；報告期內公司無積壓產品；公司的主要技術人員在報告期內無變動。
�。┕狙邪l費用投入及成果分析
�。保纠^續加大菜品和新型設備的研發力度。２００８年，全年推出創新菜品２５０余個，全年投入費用約５０萬元；進一步更新改造了新型環保鴨爐，在新建企業安裝使用；對傳統晾坯間進行研發改造，研制出更為節能環保的新型一體化晾坯間設備。公司全年技術研發費用投入約為１７０萬元。
�。玻畧蟾嫫趦�，公司大力開展節能降耗工作，加強了節能降耗管理的組織領導，抓住裝修改造、更新設備的機會，選用節能、環保的建筑材料，提高建筑節能效率，采購節能設備，引進節能技術，繼續推進新型節能設備的自主研發工作，使２００８年產值能耗下降近０．２個百分點，圓滿完成了年初既定的節能降耗任務。
（七）公司主要子公司、參股公司的經營情況及業績分析
截止２００８年１２月３１日，公司共有控股子公司１３家，參股公司２家，公司各子公司的經營情況如下：
�。ò耍┕究刂频奶厥饽康闹黧w情況
公司不存在控制的特殊目的主體。
二、對公司未來發展的展望
�。ㄒ唬┕疚磥戆l展相關問題及分析
１．外部環境對公司經營的影響
�。ǎ保┲袊洕某掷m快速發展，國家宏觀經濟的調控政策和力度，為餐飲業提供了較為穩定的發展環境。
２００８年，在國內外形勢極為嚴峻的情況下，我國國內生產總值較上年仍保持９．０％的增長。據預計，未來五年中國經濟將繼續保持快速發展的勢頭。經濟的持續快速增長，居民生活水平的不斷提高，使居民消費能力不斷增強，在外飲食消費比重明顯上升；頻繁的商業往來和生活節奏的不斷加快，促成居民消費觀念不斷更新，越來越多的家庭走進餐館和酒樓。據商務部發布的數據分析顯示，２００７年全國餐飲業實現零售額１２３５２億元，同比增長１９．４％。龐大的餐飲消費群體和旺盛的消費需求為中國餐飲業的快速發展提供了良好的環境。中國餐飲業正朝著集團化、規模化、連鎖化、品牌化方向發展。
�。ǎ玻﹪H金融危機的加劇和蔓延，全球經濟衰退對青島旅游(www.quqingdao.com)和餐飲行業特別是高端餐飲業的發展具有直接影響
當前，國際金融危機仍在擴散和蔓延，對我國經濟的負面影響更加明顯。在全球金融危機的影響下，２００９年的經濟形勢不容樂觀。隨著金融危機向實體經濟蔓延，全球性的經濟衰退已成定局。國際經濟動蕩對中國經濟的影響將進一步加深，全球消費需求萎縮，國內私人消費增長在２００９年預計將會減弱，使國內經濟加劇下行的不確定性逐漸增加。公司的進一步發展很難不受到宏觀經濟形勢的影響。但是，國家宏觀經濟調控力度和公司長期以來所形成的連鎖經營模式和品牌發展戰略，為公司的穩定健康發展提供了堅實的基礎和良好的保障。因此，２００９年公司將進一步增強憂患意識，把困難估計得更充分，把措施準備得更周密，統一思想，堅定信心，扎實工作，迎接挑戰，實現公司的可持續發展。
�。玻幮袠I的發展趨勢
餐飲業作為我國第三產業中的傳統服務性行業，在改革開放的３０年間，歷經改革開放起步、數量型擴張、規模連鎖發展和品牌提升戰略４個階段，取得了突飛猛進的發展，現已成為規模不斷擴大、增長勢頭強勁，對社會經濟和人民生活具有較強影響力的重要行業。隨著經濟體制和增長方式不斷改善，工業化、城市化和現代化進程日趨加快，社會經濟穩定發展和人民生活水平繼續提高，餐飲業的發展環境和條件更趨成熟，市場需求進一步增強，餐飲多元化、細分化和個性化的趨勢將進一步增強，餐飲企業在品牌特色化、運營產業化、業態多樣化、連鎖規模化等方面的特點將更加明顯，我國餐飲業發展前景更加廣闊。
３．公司面臨的發展機遇和存在的主要問題
�。ǎ保┲袊Y本市場的發展，為公司提供了廣闊的市場平臺
上市公司是中國經濟運行中具有優勢的群體，是資本市場投資價值的源泉。公司在２００７年１１月２０日實現成功上市，進入了資本市場，這是公司發展歷程中具有里程碑意義的大事。資本市場對我們提出了新的要求，公司要轉變發展方式，通過資本市場發揮資源配置的作用，以市場化的方式促進產業結構的優化升級；實施品牌戰略，需要通過資本市場充分發現和提升公司價值；創新盈利模式，需要通過資本市場的有力支撐。未來五年，公司要實現跨越式發展，盡快完成連鎖化的市場拓展、工業化的產業升級，需要雄厚的資金支撐。資本市場為公司實現快速發展解決資金需求提供了廣闊的空間和機遇。公司需進一步研究資本市場的運行模式，把握資本市場的發展規律，制定相應的發展戰略和措施。
（２）后奧運時期北京餐飲市場的潛力，為公司的發展提供了廣闊的市場空間
未來五年，北京將處在國際化、市場化發展的加速期。按照北京市“十一五”規劃確定的目標，北京地區生產總值年均增長率將保持在９％左右，人均地區生產總值將從７０００美元向９０００美元邁進。２００７年，在北京的經濟總量中，服務業比重超過７１％，北京的服務貿易額約占全國經濟總量的４％，占全國服務貿易額的１９％，并將以平均２０％的速度增長，北京服務業的發展速度和質量，將達到發達國家城市水平已是必然趨勢。奧運期間，大量國際政要、體育明星、外國游客慕名前來。２００８年８月７日至８月３１日，公司在京直營企業實現營業收入７２６９．８４萬元，同比增長６３．５３％；接待賓客３６．６９萬人次，同比增長５５．０２％。奧運會后，北京在全球的影響力將會空前提高，中國飲食文化和以北京烤鴨為代表的京味飲食文化必將受到世人的廣泛關注。餐飲市場需求激增，餐飲消費將繼續保持旺盛的發展勢頭，這將是餐飲行業快速發展的良好時機，為公司不斷擴大餐飲市場份額，積極拓展大眾化餐飲經營和假日消費的市場空間提供了難得的機遇。
�。ǎ常┐嬖诘闹饕獑栴}
�、佻F代企業制度建設需進一步完善
由于剛剛走入資本市場，公司在企業經營思想、管理理念等方面還沒有完全與現代企業制度和國際資本市場接軌，在觀念和體制的轉變上還需要做大量工作。需要進一步完善公司的法人治理結構，提高企業的內控管理水平。
�、诙嗥放破髽I的文化融合將是公司未來發展所面臨的重要任務
企業重組能否成功，不僅取決于資本融合的狀況，更依賴于企業文化的融合程度。只有多品牌企業的文化相互融合，相互滲透，形成完善的企業文化體系和強大的文化合力，成為企業核心競爭力的重要組成部分，才能真正成為企業未來快速發展的助推器。
�、叟c企業的發展速度和規模相比，人才缺口較大，人才結構有待進一步優化
公司目前人才儲備，與企業未來五年的發展速度和發展規模未相匹配，企業的專業技術人才總量存在缺口，從事財會及資本運營等方面的人才明顯不足，人才結構有待進一步優化。
４．公司發展戰略
�。玻埃埃鼓甓龋救詫凑铡墩泄烧f明書》披露的發展戰略進行經營管理：以弘揚中華飲食文化、豐富大眾健康生活為使命，貫徹實施品牌加資本的總體戰略，充分運用資本市場擴大融資規模，積極推進公司的市場化、國際化進程；堅持以直營連鎖為主導，特許連鎖為輔助的連鎖發展戰略；依托品牌優勢、開發品牌食品，加快產業化升級；堅持以人為本，構建和諧全聚德和建設學習型企業的企業文化發展方向；努力實現“中國第一餐飲，世界一流美食，國際知名品牌”的企業愿景，促進公司可持續性、跨越式發展。
依照上述發展戰略，公司將自身發展方向定位于：一是按照現代企業制度要求規范運作的上市公司；二是以餐飲服務為主業、以特色食品工業為依托，以全聚德品牌為主導的多品牌連鎖企業集團。
５．公司擬投資的新項目、擬開發的新產品
報告期內，公司已確定的發展項目有北京全聚德雙榆樹店、北京全聚德望京店、北京全聚德新街口店、全聚德河南鄭州店、全聚德貴州貴陽店。２００９年，公司市場開發部、工程營建部和籌開企業的經營班子將齊心協力，相互配合，協調工作，嚴格控制投資成本，嚴格監控工程質量，保證如期開業。
下一年度，公司將大力發展特色食品，擴大食品的市場銷售。公司將繼續挖掘三元金星、仿膳兩個食品生產基地的產能，在保證現有產品質量和需求的前提下，加大新產品的研發力度，配合銷售單位開發有市場需求和自身特色的新產品；進一步做好特色熟食品新產品的開發工作，培育新的經濟增長點。加大市場推廣力度，通過開設專賣店和專柜的形式，努力提升公司的品牌效應，在食品品種開發和零售市場銷售上實現新的突破。
６．新年度的經營計劃和主要工作目標
公司充分考慮了宏觀經濟形勢的復雜多變將對中國餐飲行業造成的沖擊，同時也做好了充分的應對措施，并考慮了六十周年國慶對北京市消費可能的帶動作用等積極因素，在２００８年較好經營業績的基礎上，公司制訂了２００９年度經營預算。公司預計２００９年業績將與２００８年業績基本持平并略有增長，２００９年度預算業務收入為１１．１２億元，利潤總額為１０，６８５．８２萬元，分別比２００８年審計后數據增長０．０２％和１．１８％。
�。罚ぷ髦攸c
�。玻埃埃鼓辏緦囊韵路矫嬷攸c開展工作：
�。ǎ保┩晟苾瓤刂贫群腕w系
�。玻埃埃鼓�，公司管理工作的重點將放在建立和健全內控制度體系上，下大力氣加強內控制度的建設和執行，完善公司的內控體系。公司將貫徹執行由財政部、中國證監會、審計署、中國銀監會和中國保監會發布的《企業內部控制基本規范》；鞏固完善ＩＳＯ９００１／２２０００／１４００１管理體系，將三個體系的運行納入日常管理，加大體系運行監督檢查力度，確保體系運行有效。
公司將繼續推進節能減排工作，建立節能降耗的獎勵激勵機制，選用節能、環保的建筑材料，加強能源消耗的統計工作，及時監督節能指標的完成情況，切實落實節能降耗措施，繼續推進節約型、環保型餐飲企業的建設進程。加強食品安全管理，進一步強化食品安全的監管和檢測。
公司將加強財務管理、預算管理、內部審計和效能監察，按照深交所內控指引的規定，按期對上市公司募集資金使用情況進行審計，加強對非募集資金項目的嚴格控制和管理，加強對公司內部自有資金的管理，強化資金歸集管理，節約財務費用。完善工程建設和集中采購制度，加強企業成本控制和費用管理；完善餐飲管理系統，提高信息化管理水平。
公司將構建系統化安全管理體系，強化安全管理；整合公司企業文化資源，推進多品牌企業文化的進一步融合。
�。ǎ玻┘哟笮履甓葼I銷工作力度
２００９年公司將特別加強對市場形勢的調查與研究，加強市場環境監測，認真分析消費者的需求變化，進一步細化公司和各企業的市場定位，及時調整經營方略，積極主動應對市場變化的挑戰，堅持營銷工作的“兩個面向”：一是面向北京家庭消費市場，制定不同價位和品種的婚宴、壽宴、休閑聚會菜單。二是面向更為年輕和時尚化的“８０后”新消費群體，制定符合他們消費理念和消費習慣的營銷措施，培養他們對各品牌企業的消費認知與忠誠。
公司將抓住建國６０周年大慶、全聚德建店１４５周年等重大慶典活動的契機，開展豐富多彩的營銷活動，借勢造勢，加大企業的營銷力度，策劃有影響力的營銷活動，創造新的營銷方式，積極開展營銷策劃，為企業經營營造濃厚的市場氛圍，同時有計劃、有針對性地開展社會公益活動，力求真誠回報社會、股東和消費者，認真履行社會責任。通過策劃組織營銷活動，加大對多品牌企業和新開企業營銷工作的支持力度。
�。ǎ常┓e極穩妥地推進新的發展項目
公司將認真總結近兩年來新開企業的經驗，結合２００９年宏觀經濟形勢的變化，適當調整新開直營企業的速度，保證集團公司穩中求進，穩步發展。在保證已確定的發展項目如期開業的前提下，審慎開發新的直營店。在我們既定的目標市場中，繼續堅持發展直營連鎖為主的發展模式，但考慮到２００９年的市場狀況，對新立項和籌開直營店采取審慎態度。對新立項的項目，要進行周密的市場調研，做好可行性研究和論證，慎重決策。積極而又審慎地研究與連鎖企業實行資產重組和深度合作的可行性，根據市場形勢變化調整公司的重組和收購計劃。同時，適度發展特許連鎖企業，調整和完善集團開發特許連鎖店的政策，對符合集團特許政策的城市，繼續發展特許加盟連鎖店。
（二）未來發展戰略所需的資金需求及使用計劃
截止２００８年末，公司仍有１．８９億元募集資金未動用�？梢员ＷC２００９年度募集資金項目的資金需求。對于募集資金項目之外項目的資金需求，公司與民生銀行首體支行和中行宣武支行分別簽訂了４億元和１億元的銀行綜合授信額度，可以保障公司經營及對外投資所需資金。
�。ㄈ┙洜I中的重要風險提示、對策及措施
�。保鹑谖C加劇的風險
伴隨著愈演愈烈的金融危機，全球性的經濟衰退導致青島旅游(www.quqingdao.com)業需求減少、價格下滑、增速放緩，我國的青島旅游(www.quqingdao.com)行業也受到了一定程度的影響，入境游特別是歐美客流出現衰退，入境游人數和收入明顯下降。據國家青島旅游(www.quqingdao.com)局統計，２００８年全年入境青島旅游(www.quqingdao.com)人數１３００３萬人次，比上年下降１．４％。國際青島旅游(www.quqingdao.com)外匯收入４０８億美元，下降２．６％。而２００７年全年的入境青島旅游(www.quqingdao.com)人數和收入的增長率分別為５．５％和２３．５％。國內青島旅游(www.quqingdao.com)市場也面臨挑戰，接連的自然災害，股市和樓市的持續低迷，居民開始通過減少開支以規避風險。全球性的消費需求下降對青島旅游(www.quqingdao.com)業的影響將是長遠的。此外，國外消費需求萎縮使得以出口導向為主的國內行業紛紛采取減員減薪的措施，國內居民的消費支出更加冷靜和理智。因此，中國餐飲企業在短期內將面臨前所未有的困難：國外青島旅游(www.quqingdao.com)人數、商務活動定單以及高檔商務宴請的大幅減少，使主要面向海外游客的北京高端餐飲企業的用餐人數急劇下降，對以中高檔餐飲定位的餐飲企業影響很大。長期以來，公司的市場定位為高端餐飲，客流來源中有大量商務活動定單、高檔商務宴請和海外旅行團游客。在經濟衰退的形勢下，公司上述兩方面客源有逐漸下降的趨勢，受到金融危機影響的風險逐步加大。
�。玻萘鞲袛U散的風險
近期我國境內多省市不斷暴發禽流感疫情，人感染禽流感病例在北京地區第一次發生。一旦疫情爆發，餐飲企業經營所需的禽類供應將無法保障；同時，顧客的消費信心也會受到影響，進而影響到餐飲行業的市場需求，因此禽流感等瘟疫及傳染性疾病是本公司經營過程中面臨的重大風險。
為了防范發生禽流感等瘟疫及傳染性疾病給本公司經營帶來的風險，公司制定了防控禽流感工作預案，在菜品研發方面，已經開發了非禽類菜品，并做好了“應急菜單”的準備工作；在信息的報送方面，要做到及時、準確，報送信息不過夜，確保信息暢通、準確、及時；在貨源控制、儲備方面，要求采購部門把好采購源頭關，對上游鴨場，嚴格按照北京市防疫部門要求索要每批次檢疫合格證明和車輛消毒證明，做好登記和經手人簽字工作，并適時增加庫存。上述措施的實施已取得良好的效果，得到了消費者的認可，雖然近年來禽流感時有發生，但公司的經營業績未受到大的影響，仍保持穩步增長。
�。常称钒踩L險
２００８年，在出現“三鹿奶粉”等事件后，食品安全成為社會公眾日益關注的問題。公司作為大型餐飲企業，對于食品安全的要求非常高，一旦質量控制的某個環節出現疏忽，影響食品安全，本公司將要承擔相應的責任。同時，食品安全事故的發生將對本公司的品牌和經營產生不利影響。因此，本公司在經營中存在食品安全的風險。
公司極為重視食品安全問題，公司設立的運營管理部負責公司的質量管理工作，制定了《質量／環境管理手冊》，對本公司向顧客提供產品和服務以及所有經營活動的質量／環境進行管理和控制。公司于２００６ 年通過了ＩＳＯ９００１：２０００ 質量管理認證體系和ＩＳＯ１４００１：２００４環境管理體系認證，并于２００７年通過了ＩＳＯ２２０００ 食品安全管理體系認證工作，２００８年公司順利的通過了上述體系的復審。在今后的工作中，公司將進一步加強對食品安全工作的統一領導，嚴格落實責任追究制。強化食品安全宣傳教育培訓，特別是對重要崗位人員進行重點培訓。強化食品安全監管，組織開展對食品安全隱患的調查研究、抽檢評估。督促企業做好食品安全制度規范、運行機制建設，不斷完善保障措施，健全處置機制。
三、報告期內的投資情況
�。ㄒ唬┠技Y金使用情況及說明
公司募集資金總額３８，８０４．０１萬元，本年度投入募集資金總額１１，５８４．６６萬元，變更用途的募集資金總額１，２０９．７６萬元，已累計投入募集資金總額１９，１３１．９４萬元。
募集資金項目補充說明：
�。保� 截至２００８年１２月３１日止，本公司之新建北京通州直營店項目已使用募集資金支付９９７．７２萬元，目前該項目正在辦理竣工決算，本公司于本期對該項目按照估算價款預轉固定資產和長期待攤費用并計提了累計折舊和攤銷額，決算金額超過募集資金承諾投入金額的部分本公司以自有資金補足。截至２００８年１２月３１日止，該項目已用自有資金支付了３８０．０８萬元。上述兩項合計支付１，３７７．８０萬元。
�。玻� 本公司之新建青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)直營店項目已使用募集資金支付４，３９１．８０萬元，該項目原預算投資金額為４，３８８．０７萬元，計劃全部使用募集資金。但在實際籌建的過程中，由于房屋購買面積增加等原因該項目需追加投資１，３００．８６萬元，總預算增至５，６８８．９３萬元，該事項已在本公司２００８年４月２２日的《關于對新建青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)直營店項目追加投資的公告》中說明，追加部分投資由本公司自有資金支付，不影響募集資金使用額度。
�。常� 截至２００８年１２月３１日止，本公司之全聚德王府井店擴建項目全部支出為１，６６０．３５萬元（包含第一年房租２２５萬元），其中：使用募集資金支付１，２０９．０６萬元，自有資金支付３９４．９９萬元，余款５６．３０萬元本公司將使用自有資金支付。
�。矗� 截至２００８年１２月３１日止，本公司之前門店裝修改造項目已使用募集資金支付３，７５９．４３萬元，目前該項目正在辦理竣工決算，本公司于本期對該項目按照估算價款預轉固定資產并計提了累計折舊，決算金額超過募集資金承諾投入金額的部分本公司以自有資金補足。截至２００８年１２月３１日止，該項目已用自有資金支付了４１５．４０萬元。上述兩項合計支付４，１７４．８３萬元。
５． 截至２００８年１２月３１日止，本公司之豐澤園飯店裝修改造項目已使用募集資金支付１，２８３．４４萬元，目前該項目正在辦理竣工決算，本公司于本期對該項目按照估算價款預轉固定資產和長期待攤費用并計提了累計折舊和攤銷額，決算金額超過募集資金承諾投入金額的部分本公司以自有資金補足。截至２００８年１２月３１日止，該項目已用自有資金支付了２０１．４７萬元。上述兩項合計支付１，４８４．９１萬元。
�。叮� 本公司之增資三元金星實施升級改造項目由本公司和北京金星鴨業中心（三元金星另一股東，以下簡稱 金星鴨業）按照目前的持股比例（６０％：４０％）同比例完成。三元金星是由本公司和金星鴨業分別出資３，６００萬元和２，４００萬元設立的有限責任公司，２００６年度本公司和金星鴨業已按照原持股比例向三元金星增資１，０００萬元對該項目進行先期投入。２００７年度雙方共同向三元金星增資５，０００萬元完成該項目建設，其中本公司以募集資金對三元金星增資３，０００萬元，金星鴨業以土地使用權增資２，０００萬元，土地使用權價值超過的部分由三元金星向金星鴨業支付現金。項目完成后，三元金星的投資總額為１２，０００萬元，其中本公司的投資額為７，２００萬元。
（二）非募集資金投資及進展情況
四、董事會日常工作情況
（一）報告期內董事會的會議情況及決議內容
�。保谒膶玫谑味聲�
�。玻埃埃改辏苍� １８日，公司第四屆董事會第十次會議在公司會議室召開，公司９名董事中的８名董事出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《獨立董事年報工作制度》、《董事會審計委員會對年度財務報告審議工作規程》；
（２）審議通過《關于使用募集資金置換募投項目前期墊付資金的議案》；
（３）審議通過《關于公司募投項目“新建北京王府井四川飯店項目”變更為“全聚德王府井店擴建項目”的議案》；
�。ǎ矗⿲徸h通過《關于申請２００８年度銀行綜合授信額度的議案》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年２月１９日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。玻谒膶玫谑淮味聲�
２００８年３月 ２８日，公司第四屆董事會第十一次會議在公司會議室召開，公司９名董事全部出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００７年年度報告及年報摘要》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《２００７年度董事會工作報告》的議案；
�。ǎ常⿲徸h通過《公司獨立董事２００７年度述職報告》的議案；
�。ǎ矗⿲徸h通過《２００７年度財務決算報告》的議案；
�。ǎ担⿲徸h通過《２００８年度財務預算報告》的議案；
�。ǎ叮⿲徸h通過《２００７年度利潤分配預案》；
�。ǎ罚⿲徸h通過《２００８年度盈利預測報告》的議案；
�。ǎ福⿲徸h通過《２００７年度內部控制自我評估報告》的議案；
�。ǎ梗⿲徸h通過《２００７年度社會責任報告》的議案；
�。ǎ保埃⿲徸h通過《２００７年度募集資金使用情況專項說明的議案》；
�。ǎ保保⿲徸h通過《２００７年期初資產負債表調整內容專項說明的議案》；
（１２）審議通過《關于公司聘任２００８年度審計機構的議案》；
（１３）審議通過《關于公司調整獨立董事津貼的議案》；
（１４）審議通過《關于公司更換董事的議案》；
（１５）審議通過《關于召開中國全聚德（集團）股份有限公司２００７年年度股東大會的議案》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年４月１日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。常谒膶玫谑味聲�
２００８年４月 ２２日，公司第四屆董事會第十二次會議以通訊表決方式召開，公司９名董事全部參加通訊表決。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００８年第一季度季度報告》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《關于對新建青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)直營店項目追加投資的議案》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年４月２３日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。矗谒膶玫谑味聲�
�。玻埃埃改辏冈� ６日，公司第四屆董事會第十三次會議在公司會議室召開，公司９名董事全部出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００８年半年度報告及半年度報告摘要》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《關于用部分閑置募集資金補充公司流動資金的議案》；
�。ǎ常⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司募集資金使用管理辦法（２００８修訂）》、《中國全聚德（集團）股份有限公司信息披露事務管理制度（２００８修訂）》；
（４）審議通過《中國全聚德（集團）股份有限公司內部審計制度》；
（５）審議通過《中國全聚德（集團）股份有限公司重大信息內部報告制度》；
�。ǎ叮⿲徸h通過《關于聘任公司內控審計部部長的議案》；
�。ǎ罚⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司公司治理自查報告和整改計劃》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年８月８日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。担谒膶玫谑拇味聲�
�。玻埃埃改辏保霸� ２４日，公司第四屆董事會第十四次會議以通訊表決方式召開，公司９名董事全部參加通訊表決。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００８年第三季度季度報告》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司公司治理整改報告》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年１０月２７日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。叮谒膶玫谑宕味聲�
２００８年１１月２０日，公司第四屆董事會第十五次會議在公司會議室召開，公司９名董事中的８名董事出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司企業年金實施細則》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司關于公司治理中存在問題的整改計劃》的議案；
�。ǎ常⿲徸h通過《中國全聚德 （集團）股份有限公司董事、監事和高級管理人員所持本公司股份及其變動管理辦法》的議案；
�。ǎ矗⿲徸h通過修訂《中國全聚德（集團）股份有限公司執行委員會制度》的議案；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年１１月２１日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。ǘ┒聲䦟蓶|大會決議的執行情況
１．報告期內，公司根據２００７年度股東大會決議更換１名董事。具體情況為：選舉周健擔任公司董事，周靜汶不再擔任公司董事。
２．報告期內，公司根據２００７年度股東大會決議執行了２００７年度利潤分配方案。具體情況為：
截止２００７年１２月３１日，公司累計可供分配的利潤共計１００８７．２８萬元。根據２００７年度股東大會決議，公司對２００７年１２月３１日審計后的未分配利潤以總股本１４１，５６０，０００股為基數，按每１０股派發現金股利３．６元（含稅），向全體股東派發股利�！豆荆玻埃埃纺甓确旨t派息實施公告》于２００８年６月５日全文刊登于《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上，確定的股權登記日為２００８年６月１２日；除息日為２００８年６月１３日；紅利發放日為２００８年６月１６日。
（三）董事會各委員會的履職情況
�。保畱鹇晕瘑T會工作情況
�。玻埃埃改�，公司戰略委員會共計召開了一次會議。會議的議題為聽取公司總經理對公司五年發展規劃（２００９－２０１３年）制定情況進行的匯報。各位委員在聽取公司總經理的匯報后，及時分析公司內外部的總體狀況，對公司下一階段的發展規劃進行了充分地討論，并提出了諸多建設性意見。
�。玻畬徲嬑瘑T會工作情況
�。玻埃埃改辏瑢徲嬑瘑T會共召開六次會議，涉及以下事項：
�。ǎ保┚凸灸甓蓉攧請蟾鎸徲嫻ぷ髋c會計師事務所進行溝通
在２００７年年報審計工作中，審計委員會在年審注冊會計師進場前認真審閱了公司初步編制的財務會計報表，同意以公司編制的財務報告為基礎進行２００７年度審計。在審閱了年審注冊會計師提交的２００７年度審計工作計劃及相關資料后，與負責公司年度審計工作的北京京都會計師事務所進行溝通。在公司年審注冊會計師進場后，審計委員會與公司年審注冊會計師就審計過程中發現的問題以及審計報告提交的時間進行了溝通與交流；
公司年審注冊會計師出具初步審計意見后，審計委員會再次就審計報告初稿與事務所進行充分溝通。
（２）對年報審計工作進行總結，并就續聘公司外部審計機構提出意見
在北京京都會計師事務所出具２００７年度審計報告后，董事會審計委員會召開會議，對北京京都會計師事務所從事本年度公司的審計工作進行了總結，并就公司年度財務會計報表以及關于２００８年度聘請會計師事務所的議案進行表決， 同意繼續聘請北京京都會計師事務所有限責任公司（現已更名為北京京都天華會計師事務所有限責任公司）為公司２００８年度財務審計機構。并將該項決議提交董事會、股東大會進行審議。
�。ǎ常┲笇Ч緝瓤貙徲嫻ぷ�
完善內控制度，確定部門領導人選：本年度，審計委員會通過了公司《內部審計制度》。在內控審計部成立之初，推舉徐蓉川女士擔任公司內控審計部部長，并將上述決議提交董事會審議。
３．薪酬與考核委員會工作情況
�。玻埃埃改甓�，薪酬與考核委員會根據考核制度對公司董事、監事和高級管理人員２００８年度薪酬進行審核，確認薪酬發放程序、薪酬標準符合規章制度的要求，披露的薪酬情況真實、準確、無虛假。
五、２００８年利潤分配預案
公司２００８年度經審計后可供分配的利潤為７，６７３．６９萬元，再加上以前年度未分配利潤１０，０８７．２８萬元，減去２００８年度中分配的５，０９６．１６萬元（每股０．３６元），截至２００８年１２月３１日，公司累計滾存未分配利潤共計１２，６６４．８０萬元。
考慮到公司現金流量狀況較好，且股東對于公司有派現要求，公司擬按總股本１４１５６萬股，每１０股派發現金股利４．４元（含稅）。所需資金由公司流動資金解決，分配后的剩余未分配利潤為６，４３６．１６萬元。
公司前三年利潤分配情況：
六、其他需要披露的事項
（一）公司薪酬分析
報告期內，公司董事、監事和高級管理人員薪酬情況，董事、監事和高級管理人員薪酬整體同比變動情況如下：
說明：考慮到國際金融危機的影響，公司適當減少經營班子年薪收入，同時對專業技術人員及相關企業經營者仍執行年初制定的薪酬激勵計劃。
公司本年度未實施股權激勵計劃。
（二）公司投資者關系管理情況
公司極為重視對投資者關系的維護：董事會秘書唐穎女士是投資者關系管理負責人，公司證券法律部負責投資者關系管理的日常事務。本年度，公司共協調接待了多家投資機構的５次調研會，注意做好保密協議、會議記錄等文件的備案保管工作。應投資機構的要求，陪同部分調研人員參觀了公司鴨業基地和面食品基地。此外，證券部還積極負責接待個人投資者的來電來訪，在可公開的范圍內就投資者所關心的問題進行耐心解答。根據部分投資者的要求，為其寄送公司的公開資料。在深交所對中小企業板上市公司２００７年度信息披露考核中，公司的信息披露工作被評為良好。今后，公司將繼續認真做好信息披露工作，確保披露信息的真實、準確、及時、完整。便于投資者及時、全面地了解公司的經營狀況和重大事項的進展情況。公司指定的信息披露媒體為《中國證券部》、《證券時報》和巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ），報告期內未變更。
�。ㄈ┲卮蟮脑V訟、仲裁情況
公司于２００３年３月７日與北京天創世緣房地產開發有限公司（以下簡稱天創世緣公司）簽訂了《商品房買賣合同》，約定本公司購買天創世緣公司開發的位于北京市朝陽區惠忠北里３０９號樓Ａ座的房屋，雙方在履行合同的過程中因對所購房屋進行面積實測存在爭議導致本公司無法取得房屋權屬證書而發生糾紛，本公司于２００８年１１月訴至北京市朝陽區人民法院，要求按照與天創世緣公司在《商品房買賣合同》附件中約定的共有面積分攤原則進行房屋面積差價結算，并為本公司辦理房屋的產權證。天創世緣公司對管轄權提出異議，并向北京市第二中級人民法院提起上訴。目前該案件正在審理中。
（四）審計機構的變動情況
在年報審計期間公司未更換審計機構。
６．２ 主營業務分行業、產品情況表
單位：（人民幣）萬元
�。叮� 主營業務分地區情況
單位：（人民幣）萬元
�。叮� 采用公允價值計量的項目
□ 適用 √ 不適用
６．５ 募集資金使用情況
√ 適用 □ 不適用
(表附后)
變更項目情況
√ 適用 □ 不適用
單位：（人民幣）萬元
�。叮� 非募集資金項目情況
√ 適用 □ 不適用
單位：（人民幣）萬元
６．７ 董事會對公司會計政策、會計估計變更或重大會計差錯更正的原因及影響的說明
□ 適用 √ 不適用
６．８ 董事會對會計師事務所“非標準審計報告”的說明
□ 適用 √ 不適用
�。叮� 董事會本次利潤分配或資本公積金轉增股本預案
公司前三年現金分紅情況
單位：（人民幣）元
公司本報告期內盈利但未提出現金利潤分配預案
□ 適用 √ 不適用
§７ 重要事項
�。罚� 收購資產
□ 適用 √ 不適用
７．２ 出售資產
□ 適用 √ 不適用
�。罚�、７．２所涉及事項對公司業務連續性、管理層穩定性的影響。
７．３ 重大擔保
□ 適用 √ 不適用
�。罚� 重大關聯交易
�。罚矗� 與日常經營相關的關聯交易
□ 適用 √ 不適用
�。罚矗� 關聯債權債務往來
□ 適用 √ 不適用
�。罚矗� ２００８年資金被占用情況及清欠進展情況
□ 適用 √ 不適用
７．５ 委托理財
□ 適用 √ 不適用
�。罚� 承諾事項履行情況
√ 適用 □ 不適用
公司或持股５％以上股東在報告期內或持續到報告期內的承諾事項
□ 適用 √ 不適用
�。罚� 重大訴訟仲裁事項
√ 適用 □ 不適用
７．８ 其他重大事項及其影響和解決方案的分析說明
�。罚福� 證券投資情況
□ 適用 √ 不適用
７．８．２ 持有其他上市公司股權情況
□ 適用 √ 不適用
�。罚福� 持有非上市金融企業股權情況
□ 適用 √ 不適用
７．８．４ 買賣其他上市公司股份的情況
□ 適用 √ 不適用
§８ 監事會報告
√ 適用 □ 不適用
§９ 財務報告
�。梗� 審計意見
�。梗� 財務報表
�。梗玻� 資產負債表
編制單位： 中國全聚德（集團）股份有限公司 ２００８年１２月３１日 單位：（人民幣）元
�。梗玻� 利潤表
編制單位：中國全聚德（集團）股份有限公司 ２００８年１－１２月 單位：（人民幣）元
９．２．３ 現金流量表
編制單位：中國全聚德（集團）股份有限公司 ２００８年１－１２月 單位：（人民幣）元
�。梗玻� 所有者權益變動表
(表附后)
９．３ 與最近一期年度報告相比，會計政策、會計估計和核算方法發生變化的具體說明
□ 適用 √ 不適用
�。梗� 重大會計差錯的內容、更正金額、原因及其影響
□ 適用 √ 不適用
９．５ 與最近一期年度報告相比，合并范圍發生變化的具體說明
√ 適用 □ 不適用
�。保� 沒有董事、監事、高級管理人員聲明對年度報告內容的真實性、準確性和完整性無法保證或存在異議。
�。保� 所有董事均已出席審議本次年報的董事會會議。
１．４ 北京京都天華會計師事務所有限責任公司為本公司２００８年度財務報告出具了標準無保留意見的審計報告。
１．５ 公司負責人姜俊賢、主管會計工作負責人邢穎、財務總監葉新年及會計機構負責人（會計主管人員）丁倩聲明：保證年度報告中財務報告的真實、完整。
§２ 公司基本情況簡介
�。玻� 基本情況簡介
２．２ 聯系人和聯系方式
§３ 會計數據和業務數據摘要
�。常� 主要會計數據
單位：（人民幣）元
�。常� 主要財務指標
單位：（人民幣）元
非經常性損益項目
√ 適用 □ 不適用
單位：（人民幣）元
３．３ 境內外會計準則差異
□ 適用 √ 不適用
§４ 股本變動及股東情況
�。矗� 股份變動情況表
單位：股
限售股份變動情況表
單位：股
�。矗� 前１０名股東、前１０名無限售條件股東持股情況表
單位：股
�。矗� 控股股東及實際控制人情況介紹
�。矗常� 控股股東及實際控制人變更情況
□ 適用 √ 不適用
�。矗常� 控股股東及實際控制人具體情況介紹
�。矗常� 公司與實際控制人之間的產權及控制關系的方框圖
§５ 董事、監事和高級管理人員
�。担� 董事、監事和高級管理人員持股變動及報酬情況
董事、監事、高級管理人員報告期內被授予的股權激勵情況
□ 適用 √ 不適用
�。担� 董事出席董事會會議情況
連續兩次未親自出席董事會會議的說明
§６ 董事會報告
�。叮� 管理層討論與分析
一、報告期內公司經營情況的回顧
�。ㄒ唬┕緢蟾嫫趦瓤傮w經營情況
�。玻埃埃改晔桥e世矚目的奧運之年，是公司上市后的第一個完整年度，也是公司當期三年規劃中的最后一年。在面臨繁重經營任務的情況下，董事會勤勉盡職，銳意進取，較好地履行了職責。本年度，公司積極主動地適應瞬息萬變的市場狀況，抓住有利機遇，目標一致，團結一心，克服困難，真抓實干，提前超額完成年度經營預算，在建設募投項目、健全公司內部控制、擴大品牌影響力等諸多方面圓滿地完成了既定任務，使公司的競爭力不斷增強，為難忘的２００８年劃上了圓滿的句號。
�。玻埃埃改曛饕洜I指標的完成情況：
�。玻埃埃改辏緦崿F營業收入１１１，２０７．６２ 萬元，較上年增加１９，５４５．９９ 萬元，同比增長２１．３２％；實現利潤總額１０，５６１．６０ 萬元，較上年增加 ３５７．９１ 萬元，同比增長３．５１％；實現凈利潤７，８８３．５２ 萬元，較上年增加１，０５３．００ 萬元，同比增長１５．４２％。實現歸屬于母公司凈利潤 ７，５６５．１３ 萬元，較上年增加１，１３３．１３ 萬元，同比增長１７．６２％。全年接待賓客４１６萬人次，同比增長７．７７％�？鄢墙洺Ｐ該p益后全面攤薄凈資產收益率為１０．７９％，較２００７年度增加２．７４個百分點�；久抗墒找鏋椋埃担常矗丛�，較２００７年度的０．５９２５略有降低，主要原因是２００７年１１月公司上市發行了３６００萬股，２００８年全年攤薄所致。
主要會計數據及財務指標變動情況表：
在取得良好經濟效益的同時，公司亦獲得了多項榮譽：被北京日報、北京商業聯合會評為“北京十大商業品牌”；被中國商業聯合會、中國烹飪協會評為“餐飲百強企業”；分別被中國商業聯合會、中國飯店協會授予“改革開放３０年功勛企業”榮譽稱號；被首都文明辦評為“首都文明單位”，取得了良好的社會反響。
�。玻埃埃改甑谋本⿰W運會，公司承擔了奧運餐飲服務供應商的重任。為切實做好奧運期間食品生產供應，保障食品安全，公司全面建立起更加完善的各類管理制度、工作程序和應急預案；在原材料的采購上，做到了鴨源從孵化到餐桌的可追溯體系，實現了奧運專供商品的一條龍服務，確保了奧運食品安全。為奧運會餐飲零失誤、零投訴、零事故做出了自己的貢獻。在奧運會期間，公司加大員工培訓力度，大大提高了員工的崗位技能水平；推出了創新、營養、美味的奧運菜品；在為奧運服務的全過程中，集團規范了服務人員的操作規范，為集中到來的奧運貴賓提供了完美的服務；殘奧會期間，公司所屬企業還專為盲人顧客推出了盲文菜單，受到各級領導和社會各界的好評。在為奧運會服務的過程中，公司全體員工牢記職責，盡心盡力，以高度的政治責任感和良好的專業化水平，展示了全聚德人的風采，為北京爭了光，為中國爭了光，受到了上級領導的充分肯定，贏得了奧運官員、運動員、媒體和海內外賓朋的高度贊揚。
公司非常關注宏觀經濟的變化對餐飲業的影響，高端商務宴請市場萎縮和國外來華青島旅游(www.quqingdao.com)人數下降，同時居民消費意愿有所降低，這對于公司的營業收入都形成了不利的影響；但“全聚德”是一個擁有一百余年歷史的老品牌，有著深厚的文化底蘊和高度的品牌認知度，而且北京是公司主要業務集中地，受金融危機的影響相對滯后且較小。因此，２００９年公司將在２００８年較好業績的基礎上采取穩健經營策略，公司業績較去年不會出現大幅波動，但京外子公司的營業收入和經營業績可能將受到一定程度的影響。
�。ǘ┕局鳡I業務及其經營狀況分析
�。保鳡I業務范圍
本公司主營業務為餐飲服務及食品加工銷售等，餐飲服務方面主要提供以 “全聚德”烤鴨為代表的“全鴨席”系列菜品為主的高檔餐飲服務，以及公司旗下以經營“滿漢全席”為特色的仿膳飯莊、以經營“蔥燒海參”為代表的高檔魯菜的豐澤園飯店和以經營“京派”特色川菜的四川飯店提供的中高檔餐飲服務。公司經營模式為連鎖經營。
公司擁有生產北京鴨生、熟制品為主的肉食品生產基地和以生產面食品、專用調料為主的面食品生產基地，以及以物流配送及產品銷售業務為主的北京全聚德配送中心。三元金星作為公司的肉食品生產基地，主要生產烤鴨原料———鴨坯，以及全聚德真空包裝和系列熟食產品。仿膳基地作為公司的面食品生產基地，主要生產荷葉餅、甜面醬等烤鴨輔料，以及月餅、元宵等傳統面食品。配送中心作為公司的物流基地，承擔著向公司下屬各直營及連鎖企業配送貨品的任務，同時向商場和超市銷售真空包裝烤鴨和面食品等。
截止２００８年１２月３１日，公司在北京、上海、重慶、長春、青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)、哈爾濱等地擁有“全聚德”品牌直營店１４家、“仿膳”品牌直營店１ 家，“豐澤園”品牌直營店２ 家，“四川飯店”品牌直營店２ 家。同時公司還擁有大陸地區“全聚德”特許加盟店５４家和海外“全聚德”特許加盟店６家。
報告期內，公司新開直營店５家，分別是：北京全聚德雙井店、北京全聚德通州店、北京王府井四川飯店、全聚德青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)店和全聚德哈爾濱店；新開海外特許店１家———澳大利亞墨爾本店。報告期內，公司簽訂了合作合同２家，分別是：鄭州項目合同、北京雙榆樹項目合同；簽訂合作意向２家，分別是：北京望京項目合作意向書、貴陽項目合作意向書。
�。玻鳡I業務產品、地區經營情況
�。ǎ保┕竞喜⒖趶礁鞔箢悹I業收入和營業成本、毛利率的構成情況如下表：
從上表可以看出，公司餐飲業務和商品銷售業務的收入都有較大增長，成本與收入同增，而毛利率水平較去年略有提高，維持在一個較高水平。
毛利率變動情況如下表：
�。ǎ玻┕局鳡I業務各地區分布情況：
�。常饕⿷�、客戶情況
報告期內，本公司前五名客戶營業收入總額為７，２４５．３０萬元，占本公司全部營業收入的６．５２％。公司向前五名供應商采購金額合計１３，２１２．６２萬元，占公司年度采購總額的２６．２３％。
主要供應商及客戶情況：
�。矗畷嬛贫葘嵤┣闆r
報告期內，公司不存在會計政策、會計估計變更，也不存在重要的前期差錯更正。
�。ㄈ﹫蟾嫫趦荣Y產狀況
�。保局饕Y產構成
（１）報告期及上年同期公司各項資產占總資產比重及增減幅度如下：
由于２００８年募集資金項目的投入較多，長期資產占總資產比重有一定程度的上升，負債占總資產比重下降３．５１個百分點，具體如下：
Ａ貨幣資金：貨幣資金所占總資產比重期末比年初減少１４．４４個百分點，主要因為公司按進度使用了大量的募集資金。
�。鹿潭ㄙY產：固定資產所占總資產比重較去年增加９．１２個百分點，主要是由于公司在２００８年度中開展募集資金項目，新開了青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)、哈爾濱兩家外地企業，以及雙井店、通州店和王府井四川飯店三家北京企業，改造裝修了前門店、豐澤園飯店，擴建了王府井店等。
公司采用歷史成本計量資產價值，投資性房地產也采用成本模式計量。
（２）資產構成變動情況
�。ǎ常┐尕涀儎忧闆r
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（６）資產營運能力分析
�。玻墙洜I性損益情況
３．期間費用、所得稅分析
（１）營業收入：公司營業收入同比上升２１．３２％，主要是在２００８年新建了青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)、哈爾濱、雙井、通州、四川飯店王府井店５家餐飲門店，同時前門店在２００８年８月７日重張開業，以上因素使得公司２００８年收入增長較快。
�。ǎ玻I業成本：公司營業成本同比上升２１．０１％，主要原因是成本隨收入的上升而上升，并且公司毛利率較去年變化不大。
（３）銷售費用：銷售費用的增加與營業收入的增加幅度基本相符。
�。ǎ矗┕芾碣M用：主要原因一是新開餐飲門店五家，開辦費等相應費用較往年增多；二是因為新勞動法的執行使企業職工福利方面支出增加。
�。ǎ担┴攧召M用：２００８年公司財務費用較２００７年下降９．２８％，原因一是公司董事會在２００８年８月通過了用募集資金補充流動資金的議案，從而相對減少了公司財務費用的支出；二是２００８年度央行共降息５次，一年期貸款利率由２００７年末７．４７％ 降至２００８年末５．３１％。
（四）公司經營活動、投資活動和籌資活動產生的現金流量的構成情況及分析
公司經營活動產生的現金凈流量為１１，９５０．６３萬元，比去年同期增加１７０．４７萬元，增幅為１．４５％；投資活動產生的現金凈流量為－１８，６５５．６４萬元，比去年同期減少１１，３０８．３３萬元，降幅為１５３．９１％；籌資活動產生的現金凈流量為－９，５４８．３１萬元；比去年同期減少４０，０２２．９２萬元，降幅為１３１．３３％；主要差異因素為：
１．經營活動現金凈流量同比增長１．４５％，公司營業收入雖然增長較多，但付現成本和付現費用同時增加，公司經營活動現金凈流量同公司２００８年度利潤總額較２００７年度增長幅度基本相符。
�。玻顿Y活動現金凈流量同比下降１５３．９１％，主要原因是在２００８年度募集資金和非募集資金項目按投資計劃相繼啟動，使得裝修購置固定資產等數額較２００７年增長較多。
３．籌資活動現金凈流量同比下降１３１．３３％，主要原因是公司在２００７年１１月２０日成功上市發行３６００萬股，取得募集資金凈額３８８０４．０１萬元，２００８年度沒有新募集資金額，使得２００８年籌資活動現金凈流量同比下降１３１．３３％。
（五）公司設備利用情況、訂單的獲取情況、產品的銷售或積壓情況、主要技術人員變動情況
報告期內公司生產設備運行良好；報告期內公司無積壓產品；公司的主要技術人員在報告期內無變動。
�。┕狙邪l費用投入及成果分析
�。保纠^續加大菜品和新型設備的研發力度。２００８年，全年推出創新菜品２５０余個，全年投入費用約５０萬元；進一步更新改造了新型環保鴨爐，在新建企業安裝使用；對傳統晾坯間進行研發改造，研制出更為節能環保的新型一體化晾坯間設備。公司全年技術研發費用投入約為１７０萬元。
�。玻畧蟾嫫趦�，公司大力開展節能降耗工作，加強了節能降耗管理的組織領導，抓住裝修改造、更新設備的機會，選用節能、環保的建筑材料，提高建筑節能效率，采購節能設備，引進節能技術，繼續推進新型節能設備的自主研發工作，使２００８年產值能耗下降近０．２個百分點，圓滿完成了年初既定的節能降耗任務。
（七）公司主要子公司、參股公司的經營情況及業績分析
截止２００８年１２月３１日，公司共有控股子公司１３家，參股公司２家，公司各子公司的經營情況如下：
�。ò耍┕究刂频奶厥饽康闹黧w情況
公司不存在控制的特殊目的主體。
二、對公司未來發展的展望
�。ㄒ唬┕疚磥戆l展相關問題及分析
１．外部環境對公司經營的影響
�。ǎ保┲袊洕某掷m快速發展，國家宏觀經濟的調控政策和力度，為餐飲業提供了較為穩定的發展環境。
２００８年，在國內外形勢極為嚴峻的情況下，我國國內生產總值較上年仍保持９．０％的增長。據預計，未來五年中國經濟將繼續保持快速發展的勢頭。經濟的持續快速增長，居民生活水平的不斷提高，使居民消費能力不斷增強，在外飲食消費比重明顯上升；頻繁的商業往來和生活節奏的不斷加快，促成居民消費觀念不斷更新，越來越多的家庭走進餐館和酒樓。據商務部發布的數據分析顯示，２００７年全國餐飲業實現零售額１２３５２億元，同比增長１９．４％。龐大的餐飲消費群體和旺盛的消費需求為中國餐飲業的快速發展提供了良好的環境。中國餐飲業正朝著集團化、規模化、連鎖化、品牌化方向發展。
�。ǎ玻﹪H金融危機的加劇和蔓延，全球經濟衰退對青島旅游(www.quqingdao.com)和餐飲行業特別是高端餐飲業的發展具有直接影響
當前，國際金融危機仍在擴散和蔓延，對我國經濟的負面影響更加明顯。在全球金融危機的影響下，２００９年的經濟形勢不容樂觀。隨著金融危機向實體經濟蔓延，全球性的經濟衰退已成定局。國際經濟動蕩對中國經濟的影響將進一步加深，全球消費需求萎縮，國內私人消費增長在２００９年預計將會減弱，使國內經濟加劇下行的不確定性逐漸增加。公司的進一步發展很難不受到宏觀經濟形勢的影響。但是，國家宏觀經濟調控力度和公司長期以來所形成的連鎖經營模式和品牌發展戰略，為公司的穩定健康發展提供了堅實的基礎和良好的保障。因此，２００９年公司將進一步增強憂患意識，把困難估計得更充分，把措施準備得更周密，統一思想，堅定信心，扎實工作，迎接挑戰，實現公司的可持續發展。
�。玻幮袠I的發展趨勢
餐飲業作為我國第三產業中的傳統服務性行業，在改革開放的３０年間，歷經改革開放起步、數量型擴張、規模連鎖發展和品牌提升戰略４個階段，取得了突飛猛進的發展，現已成為規模不斷擴大、增長勢頭強勁，對社會經濟和人民生活具有較強影響力的重要行業。隨著經濟體制和增長方式不斷改善，工業化、城市化和現代化進程日趨加快，社會經濟穩定發展和人民生活水平繼續提高，餐飲業的發展環境和條件更趨成熟，市場需求進一步增強，餐飲多元化、細分化和個性化的趨勢將進一步增強，餐飲企業在品牌特色化、運營產業化、業態多樣化、連鎖規模化等方面的特點將更加明顯，我國餐飲業發展前景更加廣闊。
３．公司面臨的發展機遇和存在的主要問題
�。ǎ保┲袊Y本市場的發展，為公司提供了廣闊的市場平臺
上市公司是中國經濟運行中具有優勢的群體，是資本市場投資價值的源泉。公司在２００７年１１月２０日實現成功上市，進入了資本市場，這是公司發展歷程中具有里程碑意義的大事。資本市場對我們提出了新的要求，公司要轉變發展方式，通過資本市場發揮資源配置的作用，以市場化的方式促進產業結構的優化升級；實施品牌戰略，需要通過資本市場充分發現和提升公司價值；創新盈利模式，需要通過資本市場的有力支撐。未來五年，公司要實現跨越式發展，盡快完成連鎖化的市場拓展、工業化的產業升級，需要雄厚的資金支撐。資本市場為公司實現快速發展解決資金需求提供了廣闊的空間和機遇。公司需進一步研究資本市場的運行模式，把握資本市場的發展規律，制定相應的發展戰略和措施。
（２）后奧運時期北京餐飲市場的潛力，為公司的發展提供了廣闊的市場空間
未來五年，北京將處在國際化、市場化發展的加速期。按照北京市“十一五”規劃確定的目標，北京地區生產總值年均增長率將保持在９％左右，人均地區生產總值將從７０００美元向９０００美元邁進。２００７年，在北京的經濟總量中，服務業比重超過７１％，北京的服務貿易額約占全國經濟總量的４％，占全國服務貿易額的１９％，并將以平均２０％的速度增長，北京服務業的發展速度和質量，將達到發達國家城市水平已是必然趨勢。奧運期間，大量國際政要、體育明星、外國游客慕名前來。２００８年８月７日至８月３１日，公司在京直營企業實現營業收入７２６９．８４萬元，同比增長６３．５３％；接待賓客３６．６９萬人次，同比增長５５．０２％。奧運會后，北京在全球的影響力將會空前提高，中國飲食文化和以北京烤鴨為代表的京味飲食文化必將受到世人的廣泛關注。餐飲市場需求激增，餐飲消費將繼續保持旺盛的發展勢頭，這將是餐飲行業快速發展的良好時機，為公司不斷擴大餐飲市場份額，積極拓展大眾化餐飲經營和假日消費的市場空間提供了難得的機遇。
�。ǎ常┐嬖诘闹饕獑栴}
�、佻F代企業制度建設需進一步完善
由于剛剛走入資本市場，公司在企業經營思想、管理理念等方面還沒有完全與現代企業制度和國際資本市場接軌，在觀念和體制的轉變上還需要做大量工作。需要進一步完善公司的法人治理結構，提高企業的內控管理水平。
�、诙嗥放破髽I的文化融合將是公司未來發展所面臨的重要任務
企業重組能否成功，不僅取決于資本融合的狀況，更依賴于企業文化的融合程度。只有多品牌企業的文化相互融合，相互滲透，形成完善的企業文化體系和強大的文化合力，成為企業核心競爭力的重要組成部分，才能真正成為企業未來快速發展的助推器。
�、叟c企業的發展速度和規模相比，人才缺口較大，人才結構有待進一步優化
公司目前人才儲備，與企業未來五年的發展速度和發展規模未相匹配，企業的專業技術人才總量存在缺口，從事財會及資本運營等方面的人才明顯不足，人才結構有待進一步優化。
４．公司發展戰略
�。玻埃埃鼓甓龋救詫凑铡墩泄烧f明書》披露的發展戰略進行經營管理：以弘揚中華飲食文化、豐富大眾健康生活為使命，貫徹實施品牌加資本的總體戰略，充分運用資本市場擴大融資規模，積極推進公司的市場化、國際化進程；堅持以直營連鎖為主導，特許連鎖為輔助的連鎖發展戰略；依托品牌優勢、開發品牌食品，加快產業化升級；堅持以人為本，構建和諧全聚德和建設學習型企業的企業文化發展方向；努力實現“中國第一餐飲，世界一流美食，國際知名品牌”的企業愿景，促進公司可持續性、跨越式發展。
依照上述發展戰略，公司將自身發展方向定位于：一是按照現代企業制度要求規范運作的上市公司；二是以餐飲服務為主業、以特色食品工業為依托，以全聚德品牌為主導的多品牌連鎖企業集團。
５．公司擬投資的新項目、擬開發的新產品
報告期內，公司已確定的發展項目有北京全聚德雙榆樹店、北京全聚德望京店、北京全聚德新街口店、全聚德河南鄭州店、全聚德貴州貴陽店。２００９年，公司市場開發部、工程營建部和籌開企業的經營班子將齊心協力，相互配合，協調工作，嚴格控制投資成本，嚴格監控工程質量，保證如期開業。
下一年度，公司將大力發展特色食品，擴大食品的市場銷售。公司將繼續挖掘三元金星、仿膳兩個食品生產基地的產能，在保證現有產品質量和需求的前提下，加大新產品的研發力度，配合銷售單位開發有市場需求和自身特色的新產品；進一步做好特色熟食品新產品的開發工作，培育新的經濟增長點。加大市場推廣力度，通過開設專賣店和專柜的形式，努力提升公司的品牌效應，在食品品種開發和零售市場銷售上實現新的突破。
６．新年度的經營計劃和主要工作目標
公司充分考慮了宏觀經濟形勢的復雜多變將對中國餐飲行業造成的沖擊，同時也做好了充分的應對措施，并考慮了六十周年國慶對北京市消費可能的帶動作用等積極因素，在２００８年較好經營業績的基礎上，公司制訂了２００９年度經營預算。公司預計２００９年業績將與２００８年業績基本持平并略有增長，２００９年度預算業務收入為１１．１２億元，利潤總額為１０，６８５．８２萬元，分別比２００８年審計后數據增長０．０２％和１．１８％。
�。罚ぷ髦攸c
�。玻埃埃鼓辏緦囊韵路矫嬷攸c開展工作：
�。ǎ保┩晟苾瓤刂贫群腕w系
�。玻埃埃鼓�，公司管理工作的重點將放在建立和健全內控制度體系上，下大力氣加強內控制度的建設和執行，完善公司的內控體系。公司將貫徹執行由財政部、中國證監會、審計署、中國銀監會和中國保監會發布的《企業內部控制基本規范》；鞏固完善ＩＳＯ９００１／２２０００／１４００１管理體系，將三個體系的運行納入日常管理，加大體系運行監督檢查力度，確保體系運行有效。
公司將繼續推進節能減排工作，建立節能降耗的獎勵激勵機制，選用節能、環保的建筑材料，加強能源消耗的統計工作，及時監督節能指標的完成情況，切實落實節能降耗措施，繼續推進節約型、環保型餐飲企業的建設進程。加強食品安全管理，進一步強化食品安全的監管和檢測。
公司將加強財務管理、預算管理、內部審計和效能監察，按照深交所內控指引的規定，按期對上市公司募集資金使用情況進行審計，加強對非募集資金項目的嚴格控制和管理，加強對公司內部自有資金的管理，強化資金歸集管理，節約財務費用。完善工程建設和集中采購制度，加強企業成本控制和費用管理；完善餐飲管理系統，提高信息化管理水平。
公司將構建系統化安全管理體系，強化安全管理；整合公司企業文化資源，推進多品牌企業文化的進一步融合。
�。ǎ玻┘哟笮履甓葼I銷工作力度
２００９年公司將特別加強對市場形勢的調查與研究，加強市場環境監測，認真分析消費者的需求變化，進一步細化公司和各企業的市場定位，及時調整經營方略，積極主動應對市場變化的挑戰，堅持營銷工作的“兩個面向”：一是面向北京家庭消費市場，制定不同價位和品種的婚宴、壽宴、休閑聚會菜單。二是面向更為年輕和時尚化的“８０后”新消費群體，制定符合他們消費理念和消費習慣的營銷措施，培養他們對各品牌企業的消費認知與忠誠。
公司將抓住建國６０周年大慶、全聚德建店１４５周年等重大慶典活動的契機，開展豐富多彩的營銷活動，借勢造勢，加大企業的營銷力度，策劃有影響力的營銷活動，創造新的營銷方式，積極開展營銷策劃，為企業經營營造濃厚的市場氛圍，同時有計劃、有針對性地開展社會公益活動，力求真誠回報社會、股東和消費者，認真履行社會責任。通過策劃組織營銷活動，加大對多品牌企業和新開企業營銷工作的支持力度。
�。ǎ常┓e極穩妥地推進新的發展項目
公司將認真總結近兩年來新開企業的經驗，結合２００９年宏觀經濟形勢的變化，適當調整新開直營企業的速度，保證集團公司穩中求進，穩步發展。在保證已確定的發展項目如期開業的前提下，審慎開發新的直營店。在我們既定的目標市場中，繼續堅持發展直營連鎖為主的發展模式，但考慮到２００９年的市場狀況，對新立項和籌開直營店采取審慎態度。對新立項的項目，要進行周密的市場調研，做好可行性研究和論證，慎重決策。積極而又審慎地研究與連鎖企業實行資產重組和深度合作的可行性，根據市場形勢變化調整公司的重組和收購計劃。同時，適度發展特許連鎖企業，調整和完善集團開發特許連鎖店的政策，對符合集團特許政策的城市，繼續發展特許加盟連鎖店。
（二）未來發展戰略所需的資金需求及使用計劃
截止２００８年末，公司仍有１．８９億元募集資金未動用�？梢员ＷC２００９年度募集資金項目的資金需求。對于募集資金項目之外項目的資金需求，公司與民生銀行首體支行和中行宣武支行分別簽訂了４億元和１億元的銀行綜合授信額度，可以保障公司經營及對外投資所需資金。
�。ㄈ┙洜I中的重要風險提示、對策及措施
�。保鹑谖C加劇的風險
伴隨著愈演愈烈的金融危機，全球性的經濟衰退導致青島旅游(www.quqingdao.com)業需求減少、價格下滑、增速放緩，我國的青島旅游(www.quqingdao.com)行業也受到了一定程度的影響，入境游特別是歐美客流出現衰退，入境游人數和收入明顯下降。據國家青島旅游(www.quqingdao.com)局統計，２００８年全年入境青島旅游(www.quqingdao.com)人數１３００３萬人次，比上年下降１．４％。國際青島旅游(www.quqingdao.com)外匯收入４０８億美元，下降２．６％。而２００７年全年的入境青島旅游(www.quqingdao.com)人數和收入的增長率分別為５．５％和２３．５％。國內青島旅游(www.quqingdao.com)市場也面臨挑戰，接連的自然災害，股市和樓市的持續低迷，居民開始通過減少開支以規避風險。全球性的消費需求下降對青島旅游(www.quqingdao.com)業的影響將是長遠的。此外，國外消費需求萎縮使得以出口導向為主的國內行業紛紛采取減員減薪的措施，國內居民的消費支出更加冷靜和理智。因此，中國餐飲企業在短期內將面臨前所未有的困難：國外青島旅游(www.quqingdao.com)人數、商務活動定單以及高檔商務宴請的大幅減少，使主要面向海外游客的北京高端餐飲企業的用餐人數急劇下降，對以中高檔餐飲定位的餐飲企業影響很大。長期以來，公司的市場定位為高端餐飲，客流來源中有大量商務活動定單、高檔商務宴請和海外旅行團游客。在經濟衰退的形勢下，公司上述兩方面客源有逐漸下降的趨勢，受到金融危機影響的風險逐步加大。
�。玻萘鞲袛U散的風險
近期我國境內多省市不斷暴發禽流感疫情，人感染禽流感病例在北京地區第一次發生。一旦疫情爆發，餐飲企業經營所需的禽類供應將無法保障；同時，顧客的消費信心也會受到影響，進而影響到餐飲行業的市場需求，因此禽流感等瘟疫及傳染性疾病是本公司經營過程中面臨的重大風險。
為了防范發生禽流感等瘟疫及傳染性疾病給本公司經營帶來的風險，公司制定了防控禽流感工作預案，在菜品研發方面，已經開發了非禽類菜品，并做好了“應急菜單”的準備工作；在信息的報送方面，要做到及時、準確，報送信息不過夜，確保信息暢通、準確、及時；在貨源控制、儲備方面，要求采購部門把好采購源頭關，對上游鴨場，嚴格按照北京市防疫部門要求索要每批次檢疫合格證明和車輛消毒證明，做好登記和經手人簽字工作，并適時增加庫存。上述措施的實施已取得良好的效果，得到了消費者的認可，雖然近年來禽流感時有發生，但公司的經營業績未受到大的影響，仍保持穩步增長。
�。常称钒踩L險
２００８年，在出現“三鹿奶粉”等事件后，食品安全成為社會公眾日益關注的問題。公司作為大型餐飲企業，對于食品安全的要求非常高，一旦質量控制的某個環節出現疏忽，影響食品安全，本公司將要承擔相應的責任。同時，食品安全事故的發生將對本公司的品牌和經營產生不利影響。因此，本公司在經營中存在食品安全的風險。
公司極為重視食品安全問題，公司設立的運營管理部負責公司的質量管理工作，制定了《質量／環境管理手冊》，對本公司向顧客提供產品和服務以及所有經營活動的質量／環境進行管理和控制。公司于２００６ 年通過了ＩＳＯ９００１：２０００ 質量管理認證體系和ＩＳＯ１４００１：２００４環境管理體系認證，并于２００７年通過了ＩＳＯ２２０００ 食品安全管理體系認證工作，２００８年公司順利的通過了上述體系的復審。在今后的工作中，公司將進一步加強對食品安全工作的統一領導，嚴格落實責任追究制。強化食品安全宣傳教育培訓，特別是對重要崗位人員進行重點培訓。強化食品安全監管，組織開展對食品安全隱患的調查研究、抽檢評估。督促企業做好食品安全制度規范、運行機制建設，不斷完善保障措施，健全處置機制。
三、報告期內的投資情況
�。ㄒ唬┠技Y金使用情況及說明
公司募集資金總額３８，８０４．０１萬元，本年度投入募集資金總額１１，５８４．６６萬元，變更用途的募集資金總額１，２０９．７６萬元，已累計投入募集資金總額１９，１３１．９４萬元。
募集資金項目補充說明：
�。保� 截至２００８年１２月３１日止，本公司之新建北京通州直營店項目已使用募集資金支付９９７．７２萬元，目前該項目正在辦理竣工決算，本公司于本期對該項目按照估算價款預轉固定資產和長期待攤費用并計提了累計折舊和攤銷額，決算金額超過募集資金承諾投入金額的部分本公司以自有資金補足。截至２００８年１２月３１日止，該項目已用自有資金支付了３８０．０８萬元。上述兩項合計支付１，３７７．８０萬元。
�。玻� 本公司之新建青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)直營店項目已使用募集資金支付４，３９１．８０萬元，該項目原預算投資金額為４，３８８．０７萬元，計劃全部使用募集資金。但在實際籌建的過程中，由于房屋購買面積增加等原因該項目需追加投資１，３００．８６萬元，總預算增至５，６８８．９３萬元，該事項已在本公司２００８年４月２２日的《關于對新建青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)直營店項目追加投資的公告》中說明，追加部分投資由本公司自有資金支付，不影響募集資金使用額度。
�。常� 截至２００８年１２月３１日止，本公司之全聚德王府井店擴建項目全部支出為１，６６０．３５萬元（包含第一年房租２２５萬元），其中：使用募集資金支付１，２０９．０６萬元，自有資金支付３９４．９９萬元，余款５６．３０萬元本公司將使用自有資金支付。
�。矗� 截至２００８年１２月３１日止，本公司之前門店裝修改造項目已使用募集資金支付３，７５９．４３萬元，目前該項目正在辦理竣工決算，本公司于本期對該項目按照估算價款預轉固定資產并計提了累計折舊，決算金額超過募集資金承諾投入金額的部分本公司以自有資金補足。截至２００８年１２月３１日止，該項目已用自有資金支付了４１５．４０萬元。上述兩項合計支付４，１７４．８３萬元。
５． 截至２００８年１２月３１日止，本公司之豐澤園飯店裝修改造項目已使用募集資金支付１，２８３．４４萬元，目前該項目正在辦理竣工決算，本公司于本期對該項目按照估算價款預轉固定資產和長期待攤費用并計提了累計折舊和攤銷額，決算金額超過募集資金承諾投入金額的部分本公司以自有資金補足。截至２００８年１２月３１日止，該項目已用自有資金支付了２０１．４７萬元。上述兩項合計支付１，４８４．９１萬元。
�。叮� 本公司之增資三元金星實施升級改造項目由本公司和北京金星鴨業中心（三元金星另一股東，以下簡稱 金星鴨業）按照目前的持股比例（６０％：４０％）同比例完成。三元金星是由本公司和金星鴨業分別出資３，６００萬元和２，４００萬元設立的有限責任公司，２００６年度本公司和金星鴨業已按照原持股比例向三元金星增資１，０００萬元對該項目進行先期投入。２００７年度雙方共同向三元金星增資５，０００萬元完成該項目建設，其中本公司以募集資金對三元金星增資３，０００萬元，金星鴨業以土地使用權增資２，０００萬元，土地使用權價值超過的部分由三元金星向金星鴨業支付現金。項目完成后，三元金星的投資總額為１２，０００萬元，其中本公司的投資額為７，２００萬元。
（二）非募集資金投資及進展情況
四、董事會日常工作情況
（一）報告期內董事會的會議情況及決議內容
�。保谒膶玫谑味聲�
�。玻埃埃改辏苍� １８日，公司第四屆董事會第十次會議在公司會議室召開，公司９名董事中的８名董事出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《獨立董事年報工作制度》、《董事會審計委員會對年度財務報告審議工作規程》；
（２）審議通過《關于使用募集資金置換募投項目前期墊付資金的議案》；
（３）審議通過《關于公司募投項目“新建北京王府井四川飯店項目”變更為“全聚德王府井店擴建項目”的議案》；
�。ǎ矗⿲徸h通過《關于申請２００８年度銀行綜合授信額度的議案》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年２月１９日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。玻谒膶玫谑淮味聲�
２００８年３月 ２８日，公司第四屆董事會第十一次會議在公司會議室召開，公司９名董事全部出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００７年年度報告及年報摘要》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《２００７年度董事會工作報告》的議案；
�。ǎ常⿲徸h通過《公司獨立董事２００７年度述職報告》的議案；
�。ǎ矗⿲徸h通過《２００７年度財務決算報告》的議案；
�。ǎ担⿲徸h通過《２００８年度財務預算報告》的議案；
�。ǎ叮⿲徸h通過《２００７年度利潤分配預案》；
�。ǎ罚⿲徸h通過《２００８年度盈利預測報告》的議案；
�。ǎ福⿲徸h通過《２００７年度內部控制自我評估報告》的議案；
�。ǎ梗⿲徸h通過《２００７年度社會責任報告》的議案；
�。ǎ保埃⿲徸h通過《２００７年度募集資金使用情況專項說明的議案》；
�。ǎ保保⿲徸h通過《２００７年期初資產負債表調整內容專項說明的議案》；
（１２）審議通過《關于公司聘任２００８年度審計機構的議案》；
（１３）審議通過《關于公司調整獨立董事津貼的議案》；
（１４）審議通過《關于公司更換董事的議案》；
（１５）審議通過《關于召開中國全聚德（集團）股份有限公司２００７年年度股東大會的議案》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年４月１日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。常谒膶玫谑味聲�
２００８年４月 ２２日，公司第四屆董事會第十二次會議以通訊表決方式召開，公司９名董事全部參加通訊表決。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００８年第一季度季度報告》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《關于對新建青島青島旅游(www.quqingdao.com)(www.quqingdao.com)直營店項目追加投資的議案》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年４月２３日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。矗谒膶玫谑味聲�
�。玻埃埃改辏冈� ６日，公司第四屆董事會第十三次會議在公司會議室召開，公司９名董事全部出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００８年半年度報告及半年度報告摘要》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《關于用部分閑置募集資金補充公司流動資金的議案》；
�。ǎ常⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司募集資金使用管理辦法（２００８修訂）》、《中國全聚德（集團）股份有限公司信息披露事務管理制度（２００８修訂）》；
（４）審議通過《中國全聚德（集團）股份有限公司內部審計制度》；
（５）審議通過《中國全聚德（集團）股份有限公司重大信息內部報告制度》；
�。ǎ叮⿲徸h通過《關于聘任公司內控審計部部長的議案》；
�。ǎ罚⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司公司治理自查報告和整改計劃》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年８月８日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。担谒膶玫谑拇味聲�
�。玻埃埃改辏保霸� ２４日，公司第四屆董事會第十四次會議以通訊表決方式召開，公司９名董事全部參加通訊表決。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過公司《２００８年第三季度季度報告》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司公司治理整改報告》；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年１０月２７日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。叮谒膶玫谑宕味聲�
２００８年１１月２０日，公司第四屆董事會第十五次會議在公司會議室召開，公司９名董事中的８名董事出席本次會議。會議審議并通過了以下議案：
�。ǎ保⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司企業年金實施細則》的議案；
�。ǎ玻⿲徸h通過《中國全聚德（集團）股份有限公司關于公司治理中存在問題的整改計劃》的議案；
�。ǎ常⿲徸h通過《中國全聚德 （集團）股份有限公司董事、監事和高級管理人員所持本公司股份及其變動管理辦法》的議案；
�。ǎ矗⿲徸h通過修訂《中國全聚德（集團）股份有限公司執行委員會制度》的議案；
本次會議決議公告全文刊登于２００８年１１月２１日的《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上。
�。ǘ┒聲䦟蓶|大會決議的執行情況
１．報告期內，公司根據２００７年度股東大會決議更換１名董事。具體情況為：選舉周健擔任公司董事，周靜汶不再擔任公司董事。
２．報告期內，公司根據２００７年度股東大會決議執行了２００７年度利潤分配方案。具體情況為：
截止２００７年１２月３１日，公司累計可供分配的利潤共計１００８７．２８萬元。根據２００７年度股東大會決議，公司對２００７年１２月３１日審計后的未分配利潤以總股本１４１，５６０，０００股為基數，按每１０股派發現金股利３．６元（含稅），向全體股東派發股利�！豆荆玻埃埃纺甓确旨t派息實施公告》于２００８年６月５日全文刊登于《中國證券報》、《證券時報》及巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ）上，確定的股權登記日為２００８年６月１２日；除息日為２００８年６月１３日；紅利發放日為２００８年６月１６日。
（三）董事會各委員會的履職情況
�。保畱鹇晕瘑T會工作情況
�。玻埃埃改�，公司戰略委員會共計召開了一次會議。會議的議題為聽取公司總經理對公司五年發展規劃（２００９－２０１３年）制定情況進行的匯報。各位委員在聽取公司總經理的匯報后，及時分析公司內外部的總體狀況，對公司下一階段的發展規劃進行了充分地討論，并提出了諸多建設性意見。
�。玻畬徲嬑瘑T會工作情況
�。玻埃埃改辏瑢徲嬑瘑T會共召開六次會議，涉及以下事項：
�。ǎ保┚凸灸甓蓉攧請蟾鎸徲嫻ぷ髋c會計師事務所進行溝通
在２００７年年報審計工作中，審計委員會在年審注冊會計師進場前認真審閱了公司初步編制的財務會計報表，同意以公司編制的財務報告為基礎進行２００７年度審計。在審閱了年審注冊會計師提交的２００７年度審計工作計劃及相關資料后，與負責公司年度審計工作的北京京都會計師事務所進行溝通。在公司年審注冊會計師進場后，審計委員會與公司年審注冊會計師就審計過程中發現的問題以及審計報告提交的時間進行了溝通與交流；
公司年審注冊會計師出具初步審計意見后，審計委員會再次就審計報告初稿與事務所進行充分溝通。
（２）對年報審計工作進行總結，并就續聘公司外部審計機構提出意見
在北京京都會計師事務所出具２００７年度審計報告后，董事會審計委員會召開會議，對北京京都會計師事務所從事本年度公司的審計工作進行了總結，并就公司年度財務會計報表以及關于２００８年度聘請會計師事務所的議案進行表決， 同意繼續聘請北京京都會計師事務所有限責任公司（現已更名為北京京都天華會計師事務所有限責任公司）為公司２００８年度財務審計機構。并將該項決議提交董事會、股東大會進行審議。
�。ǎ常┲笇Ч緝瓤貙徲嫻ぷ�
完善內控制度，確定部門領導人選：本年度，審計委員會通過了公司《內部審計制度》。在內控審計部成立之初，推舉徐蓉川女士擔任公司內控審計部部長，并將上述決議提交董事會審議。
３．薪酬與考核委員會工作情況
�。玻埃埃改甓�，薪酬與考核委員會根據考核制度對公司董事、監事和高級管理人員２００８年度薪酬進行審核，確認薪酬發放程序、薪酬標準符合規章制度的要求，披露的薪酬情況真實、準確、無虛假。
五、２００８年利潤分配預案
公司２００８年度經審計后可供分配的利潤為７，６７３．６９萬元，再加上以前年度未分配利潤１０，０８７．２８萬元，減去２００８年度中分配的５，０９６．１６萬元（每股０．３６元），截至２００８年１２月３１日，公司累計滾存未分配利潤共計１２，６６４．８０萬元。
考慮到公司現金流量狀況較好，且股東對于公司有派現要求，公司擬按總股本１４１５６萬股，每１０股派發現金股利４．４元（含稅）。所需資金由公司流動資金解決，分配后的剩余未分配利潤為６，４３６．１６萬元。
公司前三年利潤分配情況：
六、其他需要披露的事項
（一）公司薪酬分析
報告期內，公司董事、監事和高級管理人員薪酬情況，董事、監事和高級管理人員薪酬整體同比變動情況如下：
說明：考慮到國際金融危機的影響，公司適當減少經營班子年薪收入，同時對專業技術人員及相關企業經營者仍執行年初制定的薪酬激勵計劃。
公司本年度未實施股權激勵計劃。
（二）公司投資者關系管理情況
公司極為重視對投資者關系的維護：董事會秘書唐穎女士是投資者關系管理負責人，公司證券法律部負責投資者關系管理的日常事務。本年度，公司共協調接待了多家投資機構的５次調研會，注意做好保密協議、會議記錄等文件的備案保管工作。應投資機構的要求，陪同部分調研人員參觀了公司鴨業基地和面食品基地。此外，證券部還積極負責接待個人投資者的來電來訪，在可公開的范圍內就投資者所關心的問題進行耐心解答。根據部分投資者的要求，為其寄送公司的公開資料。在深交所對中小企業板上市公司２００７年度信息披露考核中，公司的信息披露工作被評為良好。今后，公司將繼續認真做好信息披露工作，確保披露信息的真實、準確、及時、完整。便于投資者及時、全面地了解公司的經營狀況和重大事項的進展情況。公司指定的信息披露媒體為《中國證券部》、《證券時報》和巨潮資訊網（網址：ｗｗｗ．ｃｎｉｎｆｏ．ｃｏｍ．ｃｎ），報告期內未變更。
�。ㄈ┲卮蟮脑V訟、仲裁情況
公司于２００３年３月７日與北京天創世緣房地產開發有限公司（以下簡稱天創世緣公司）簽訂了《商品房買賣合同》，約定本公司購買天創世緣公司開發的位于北京市朝陽區惠忠北里３０９號樓Ａ座的房屋，雙方在履行合同的過程中因對所購房屋進行面積實測存在爭議導致本公司無法取得房屋權屬證書而發生糾紛，本公司于２００８年１１月訴至北京市朝陽區人民法院，要求按照與天創世緣公司在《商品房買賣合同》附件中約定的共有面積分攤原則進行房屋面積差價結算，并為本公司辦理房屋的產權證。天創世緣公司對管轄權提出異議，并向北京市第二中級人民法院提起上訴。目前該案件正在審理中。
（四）審計機構的變動情況
在年報審計期間公司未更換審計機構。
６．２ 主營業務分行業、產品情況表
單位：（人民幣）萬元
�。叮� 主營業務分地區情況
單位：（人民幣）萬元
�。叮� 采用公允價值計量的項目
□ 適用 √ 不適用
６．５ 募集資金使用情況
√ 適用 □ 不適用
(表附后)
變更項目情況
√ 適用 □ 不適用
單位：（人民幣）萬元
�。叮� 非募集資金項目情況
√ 適用 □ 不適用
單位：（人民幣）萬元
６．７ 董事會對公司會計政策、會計估計變更或重大會計差錯更正的原因及影響的說明
□ 適用 √ 不適用
６．８ 董事會對會計師事務所“非標準審計報告”的說明
□ 適用 √ 不適用
�。叮� 董事會本次利潤分配或資本公積金轉增股本預案
公司前三年現金分紅情況
單位：（人民幣）元
公司本報告期內盈利但未提出現金利潤分配預案
□ 適用 √ 不適用
§７ 重要事項
�。罚� 收購資產
□ 適用 √ 不適用
７．２ 出售資產
□ 適用 √ 不適用
�。罚�、７．２所涉及事項對公司業務連續性、管理層穩定性的影響。
７．３ 重大擔保
□ 適用 √ 不適用
�。罚� 重大關聯交易
�。罚矗� 與日常經營相關的關聯交易
□ 適用 √ 不適用
�。罚矗� 關聯債權債務往來
□ 適用 √ 不適用
�。罚矗� ２００８年資金被占用情況及清欠進展情況
□ 適用 √ 不適用
７．５ 委托理財
□ 適用 √ 不適用
�。罚� 承諾事項履行情況
√ 適用 □ 不適用
公司或持股５％以上股東在報告期內或持續到報告期內的承諾事項
□ 適用 √ 不適用
�。罚� 重大訴訟仲裁事項
√ 適用 □ 不適用
７．８ 其他重大事項及其影響和解決方案的分析說明
�。罚福� 證券投資情況
□ 適用 √ 不適用
７．８．２ 持有其他上市公司股權情況
□ 適用 √ 不適用
�。罚福� 持有非上市金融企業股權情況
□ 適用 √ 不適用
７．８．４ 買賣其他上市公司股份的情況
□ 適用 √ 不適用
§８ 監事會報告
√ 適用 □ 不適用
§９ 財務報告
�。梗� 審計意見
�。梗� 財務報表
�。梗玻� 資產負債表
編制單位： 中國全聚德（集團）股份有限公司 ２００８年１２月３１日 單位：（人民幣）元
�。梗玻� 利潤表
編制單位：中國全聚德（集團）股份有限公司 ２００８年１－１２月 單位：（人民幣）元
９．２．３ 現金流量表
編制單位：中國全聚德（集團）股份有限公司 ２００８年１－１２月 單位：（人民幣）元
�。梗玻� 所有者權益變動表
(表附后)
９．３ 與最近一期年度報告相比，會計政策、會計估計和核算方法發生變化的具體說明
□ 適用 √ 不適用
�。梗� 重大會計差錯的內容、更正金額、原因及其影響
□ 適用 √ 不適用
９．５ 與最近一期年度報告相比，合并范圍發生變化的具體說明
√ 適用 □ 不適用
